經(jīng)歷過(guò) 2024年一輪低谷期后，今年伊始隔膜行業(yè)有復(fù)蘇跡象，雖然價(jià)格還處于低位，但訂單和項(xiàng)目建設(shè)開(kāi)始活絡(luò)起來(lái)。

1 、觸底反彈

起點(diǎn)研究院(SPIR)調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，2024全球鋰電池隔膜出貨量近260億平，同比增長(zhǎng) 26.8%，隨著儲(chǔ)能領(lǐng)域314Ah電芯逐步替代 280Ah，預(yù)計(jì) 2025年全球隔膜出貨量達(dá)325.3億平，同比增長(zhǎng)25.5%。用產(chǎn)品來(lái)分類(lèi)，干法隔膜領(lǐng)域壓力較大，因?yàn)閹?dòng)出貨量增長(zhǎng)的 314Ah電芯大部分都是采用濕法隔膜技術(shù)，這樣一來(lái)，以濕法隔膜技術(shù)為主力的頭部企業(yè)，或?qū)⒃诮衲陿I(yè)績(jī)得到一些回暖，但是干法隔膜的競(jìng)爭(zhēng)還會(huì)激烈。

但到了今年年初，有部分隔膜廠商開(kāi)始上調(diào)價(jià)格，分析認(rèn)為原因是競(jìng)爭(zhēng)加劇導(dǎo)致價(jià)格戰(zhàn)消耗了大量廠商物力財(cái)力，繼而引起挺價(jià)情緒高漲。

值得注意的是，今年4月中國(guó)塑協(xié)電池薄膜專(zhuān)委會(huì)也出臺(tái)政策《共促鋰電池嗝膜行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展倡議書(shū)》，倡導(dǎo)企業(yè)回歸良性競(jìng)爭(zhēng)，政策的推動(dòng)也給了隔膜廠漲價(jià)的充分理由。還有一點(diǎn)需要考慮，就是今年開(kāi)始大量的海外儲(chǔ)能訂單出現(xiàn)，以寧德/比亞迪為首的國(guó)內(nèi) TOP10 電池廠開(kāi)啟新一輪擴(kuò)產(chǎn)潮，也是行業(yè)預(yù)計(jì)今年隔膜行業(yè)回暖的一個(gè)重要參考信號(hào)。

2、破局之道

成本壓力與供需格局改變并不是一朝一夕的事，企業(yè)也不可將希望全部寄托于此，還需要從自身找辦法，擺脫行業(yè)桎梏。

其實(shí)破局只有一個(gè)辦法，就是開(kāi)發(fā)新技術(shù)。隔膜雖然不是鋰電池利潤(rùn)最高的零部件，但卻是承擔(dān)安全性這個(gè)重大責(zé)任的環(huán)節(jié)，所以隨著電池容量不斷擴(kuò)大，材料系統(tǒng)不斷創(chuàng)新，對(duì)于隔膜的技術(shù)需求也會(huì)進(jìn)一步增長(zhǎng)，盡管行業(yè)內(nèi)都在炒作固態(tài)電池將取消隔膜，但全固態(tài)電池還需要幾年時(shí)間，半固態(tài)電池依舊會(huì)使用到隔膜，未來(lái)很多年隔膜都會(huì)有相應(yīng)的場(chǎng)景適用。

所以下一步，隔膜廠在拾高價(jià)格的同時(shí)，也需要針對(duì)技術(shù)方面進(jìn)行一些改進(jìn)，緊貼電池長(zhǎng)續(xù)航、超快充、低成本、長(zhǎng)壽命等要求進(jìn)行自我提升。

以行業(yè)幾個(gè)頭部企業(yè)為例，恩捷股份就隔膜方面進(jìn)行了多項(xiàng)技術(shù)改革，著力于半固態(tài)電池市場(chǎng)研發(fā)出半固態(tài)膜，還針對(duì)固態(tài)電解質(zhì)領(lǐng)域進(jìn)行突破，今日恩捷股份旗下湖南恩捷硫化物固態(tài)電解質(zhì)材料中試生產(chǎn)線項(xiàng)目正式簽約，預(yù)計(jì)可形成年產(chǎn)1000噸硫化物固態(tài)電解質(zhì)材料的生產(chǎn)能力。

星源材質(zhì)也在機(jī)器人領(lǐng)域展開(kāi)布局，其官微發(fā)文稱，與楊杭州慧感智能簽訂增資協(xié)議，增資后星源材質(zhì)將持有杭州慧感5.208% 股權(quán)，杭州慧感致力于機(jī)器人領(lǐng)域，開(kāi)發(fā)了多款機(jī)器人柔性電子皮膚，其中會(huì)涉及到隔膜材料相關(guān)領(lǐng)域的應(yīng)用，該協(xié)議簽訂后，星源材質(zhì)的產(chǎn)品將優(yōu)先進(jìn)入該公司的供應(yīng)鏈。

中材科技也涉足固態(tài)電解質(zhì)的開(kāi)發(fā)；金力股份生產(chǎn)的對(duì)位芳綸隔膜產(chǎn)能也得到提升，規(guī)劃芳綸涂覆總產(chǎn)能7.5億平米/年。其中，一期年產(chǎn)能2億平方米，二期年產(chǎn)能5.5億平方米，以滿足頭部客戶的需求。

這次隔膜行業(yè)回暖產(chǎn)業(yè)鏈普遍表示看好，并認(rèn)為本次回暖尤其是干法隔膜漲價(jià)會(huì)持續(xù)一段時(shí)間，起點(diǎn)鋰電認(rèn)為，干法隔膜與濕法隔膜均會(huì)因?yàn)殚_(kāi)年的幾單儲(chǔ)能訂單而得到一定程度的供需關(guān)系緩和，但隔膜行業(yè)也需要順應(yīng)時(shí)代趨勢(shì)，積極拓展多元化業(yè)務(wù)板塊，靜待行業(yè)出現(xiàn)新契機(jī)。